9月18日，俄罗斯国家原子能公司通报称，17日，乌军无人机坠落在俄库尔斯克核电站二期1号机组冷却塔上...

未来1-5个交易日，全球铀矿ETF（URA）大概率跳涨3-5%，Cameco（CCJ）和Kazatomprom将获资金追捧。A股方面，中国核电（601985）、中广核电力（003816）可能高开低走——因为市场会先反应'核安全担忧'，随后才意识到'核电升级需求'。真正受益的是核电设备商：应流股份（603308）、江苏神通（002438）、佳电股份（000922）。欧洲天然气期货（TTF）可能短线冲高5-8%，带动A股天然气板块（新奥股份、广汇能源）异动。军工板块中，反无人机概念（航天彩虹、中无人机）将获事件驱动。

投资机会

• +首选应流股份（603308）：核一级铸件绝对龙头，全球核电站安全升级直接受益，目标价看至28-30元（当前约22元），空间30%+。次选中广核矿业（1164.HK）：铀价弹性最大标的，目标价2.8-3.0港元。第三选航天彩虹（002389）：反无人机系统龙头，事件驱动+订单预期，目标价25元。

⚠️ 风险因素

• !最大风险是事件降温——如果后续没有更多核设施袭击，溢价会在3-5天内消退。止损信号：应流股份跌破20元、中广核矿业跌破2.0港元、航天彩虹跌破18元。另一个风险是IAEA介入调停，市场情绪快速逆转。