特朗普谈伊朗局势：伊朗战争将在中期选举后立即结束，甚至在之前。 伊朗迫切希望达成协议。 美国最终...

未来1-5个交易日，A股油气开采板块将承压，中国石油、中国海油大概率低开1-3%，中海油服作为油服龙头弹性更大，跌幅可能达3-5%。航运板块分化：油运股（中远海能、招商轮船）因战争溢价消退承压，但集运股受红海绕行逻辑支撑相对抗跌。军工板块短期情绪利空，中航沈飞、中航西飞可能回调2-4%，但跌幅有限，因为中期选举后'结束战争'不等于'削减军费'。真正的赢家是航空股：中国国航、南方航空、春秋航空，油价每跌10美元，航司成本端释放约200亿利润弹性。黄金股（山东黄金、紫金矿业）继续受益于滞胀逻辑，但追高风险加大。

投资机会

• +首选航空股：中国国航目标价12元（当前约9.5元），南方航空目标价8.5元（当前约6.8元），春秋航空目标价65元（当前约52元）。逻辑：油价下跌+人民币升值+暑运旺季三重共振。其次关注黄金股回调机会：山东黄金回调至28元以下可建仓，目标价35元。军工股若因情绪杀跌5%以上，中航沈飞55元附近是黄金坑。

⚠️ 风险因素

• !最大风险是特朗普'嘴炮'反复——他今天说'很快结束'，明天可能说'不排除地面行动'。油价若重新站上105美元，航空股逻辑破坏，需止损。其次，若中期选举前美国真的对伊朗发动大规模地面进攻，油价可能飙升至120美元以上，届时所有'油价下跌受益股'将逆转。止损纪律：航空股跌破20日均线减半仓，跌破60日均线清仓。