【阿里云宣布新一轮全球基础设施扩建计划】阿里云在2026云栖大会上宣布新一轮全球基础设施扩建计划，未

未来1-5个交易日，云计算板块将出现明显分化。阿里系直接受益标的（如恒生电子、石基信息）可能高开低走，因为利好兑现。真正会持续走强的是'出海算力链'：中际旭创（光模块）、英维克（液冷）、麦格米特（服务器电源）有望获得资金抢筹。相反，纯国内IDC概念股（如光环新网、数据港）可能承压，因为市场会担忧资本开支向海外倾斜。港股阿里巴巴（9988.HK）短期冲高概率大，但80港元上方抛压沉重。

投资机会

• +明确买入中际旭创（目标价180元，当前约130元）、英维克（目标价45元，当前约32元）。逻辑：阿里云海外扩张是确定性事件，这两家公司是'卖铲人'中的龙头，业绩弹性最大。现在买，是因为市场还没充分定价'出海算力链'的估值切换。麦格米特作为弹性标的，可小仓位博弈。

⚠️ 风险因素

• !最大风险是地缘政治：土耳其、芬兰、荷兰可能跟随美国对中国云厂商设限。如果出现制裁新闻，立即止损。另外，阿里云海外扩张可能不及预期，如果Q3财报显示资本开支低于指引，整条链都要杀估值。止损线：中际旭创跌破110元，英维克跌破28元。