知情人士：特朗普、约翰逊下周二将会晤AI高管

未来1-5个交易日，AI板块将走出'预期抢跑-兑现回落'的教科书节奏。NVDA、AVGO、AMD等算力链周五尾盘至下周一将有资金抢跑，板块涨幅3%-5%；下周二会议若传出'自愿框架'而非'强制立法'，NVDA有望挑战前高并向历史新高迈进。MSFT、GOOGL、META作为'模型+平台'双料代表将获估值溢价扩张。反向看，PLTR、AI、BBAI这类纯概念AI股会出现'利好出尽'的高位放量滞涨，短线资金撤出。中国AI算力链（寒武纪、海光信息、中际旭创）受情绪外溢带动，A股下周初AI板块高开概率大。

投资机会

• +核心配置英伟达(NVDA)：当前位置145-150美元区间分批建仓，若会议传出积极信号，目标价看至185-190美元（对应2027年PE 32倍），止损位设在135美元跌破200日均线。次选博通(AVGO)，定制ASIC渗透率逻辑最硬，回调至215美元附近是黄金买点，目标260美元。激进选手可关注SMCI，杠杆效应大但波动剧烈，仓位控制在总资产5%以内。

⚠️ 风险因素

• !最大风险是'利好兑现'——市场已经在周五抢跑，下周二若只是空洞的'闭门讨论'而无任何联合声明，AI板块将出现5%以上的获利回吐。止损纪律：NVDA跌破135美元、AVGO跌破195美元、SMCI跌破42美元必须离场，不要扛单。另一个隐性风险是马斯克等'AI末日派'CEO若在会后公开唱反调，会瞬间击碎市场乐观情绪。