闪迪(SNDK.O)涨幅扩大至7.7%，股价创下自7月10日以来的最高点。

未来1-5个交易日，存储板块将出现明显联动效应。美股方面，美光科技(MU)有望跟涨3-5%，西部数据(WDC)跟涨2-4%，慧荣科技(SIMO)作为闪迪主控芯片供应商弹性最大。A股方面，兆易创新、江波龙、佰维存储将迎来情绪催化，其中江波龙作为国内存储模组龙头，弹性最大。港股华虹半导体、中芯国际间接受益。但注意：如果闪迪次日不能站稳涨幅，板块将快速回吐，追高者会被套在山顶。

投资机会

• +首选美光科技(MU)，目标价看至前期高点上方15-20%空间，逻辑是原厂弹性+机构低配。A股首选江波龙，国内存储模组龙头，目标价上看20-30%空间，回调即是买点。次选佰维存储，企业级SSD突破打开第二增长曲线。现在买的理由：存储价格月度数据已经连续两个月环比改善，周期拐点确认。

⚠️ 风险因素

• !最大风险是三星'假减产'——历史上三星多次在行业低谷期逆势扩产，用价格战绞杀竞争对手。如果三星宣布增产，存储板块将面临20%以上的回调。止损信号：闪迪跌破7月10日低点，或美光财报指引不及预期。另一个风险是中国需求复苏低于预期，地产拖累消费电子换机周期。