伊朗与海湾国家原定于周一举行的会议推迟

未来1-5个交易日，A股油气开采板块（中国海油、中国石油、中曼石油）大概率高开，油运板块（中远海能、招商轮船）弹性更大。逻辑链条：会议推迟→市场预期伊朗供应受限→布伦特原油风险溢价上升→油运运价跟涨。但注意，若48小时内无进一步冲突信号，冲高回落概率超六成。军工板块（中航沈飞、中国船舶）会有情绪脉冲，但持续性存疑，不建议追高。

投资机会

• +首选油运板块的中远海能（目标价看至18-20元，当前约14元），逻辑是运价弹性+地缘溢价双击。次选中国海油（目标价28-30元），作为底仓配置。买入时点建议在消息发酵首日尾盘或次日低开时，不要追涨停板。

⚠️ 风险因素

• !最大风险是'虚惊一场'——如果48小时内伊朗与海湾国家宣布重启会谈，油价将瞬间回吐涨幅，油气股高开低走套人。止损位设在买入价下方5%，跌破无条件离场。另一个风险是美元走强压制大宗商品，需同步关注美元指数。